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截至8月7日，中國證監會、各地證監局、滬深北交易所以及中基協今年以來合計“點名”294家私募機構，較2023年同期增長近240%。從處罰事由來看，挪用基金財產、內控制度不完善、未按規定管理資料、未依法履行職責等違規行為高頻出現
私募行業違規行為正在加速出清。8月6日，中國證監會廣東監管局（簡稱“廣東證監局”）連開兩張罰單，劍指部分私募的違規行為。據三方平臺統計，截至8月7日，今年以來已有近300家私募被監管“點名”，同比增長超200%。與此同時，今年私募注銷數量已經超過1000家。
業內人士表示，在監管趨嚴、行業優勝劣汰加速的背景下，私募管理人唯有不斷提升合規意識和能力，以投資人利益為先，方能實現長久發展。
私募違規行為頻被“點名”
8月6日，廣東證監局披露信息稱，珠海橫琴金晟碩業投資管理有限公司存在未按規定及時填報并定期更新管理人有關信息的問題，因此對其采取出具警示函的監督管理措施。
同一天，晉建私募基金管理（橫琴）有限公司也因存在多項違規問題被廣東證監局責令改正。據悉，晉建基金在開展私募投資基金管理業務活動期間，存在向合格投資者之外的個人募集資金，從事不符合規定的明股實債業務，向投資者提供的信息披露文件不準確等違規行為。
三方平臺數據顯示，截至8月7日，中國證監會、各地證監局、滬深北交易所以及中基協今年以來合計“點名”294家私募機構，較2023年同期增長近240%。從處罰事由來看，挪用基金財產、內控制度不完善、未按規定管理資料、未依法履行職責等違規行為高頻出現。
“去年以來，各地證監局和中基協對私募陸續開展現場檢查，覆蓋了投資、募資、投后管理等各個環節，檢查非常嚴格和細致，很多管理人合規層面的漏洞在此過程中暴露，相關罰單和紀律處分有所增多。”滬上一位私募人士坦言。
私募注銷數量破千家
違規行為頻遭處罰的同時，私募行業的“劣幣”也加速出清。
截至8月7日，今年以來私募基金管理人登記注銷數量已達1155家。從注銷類型來看，“主動注銷”的私募數量為322家；“依公告注銷”的私募為10家；“協會注銷”的私募為701家，占比超過60%；“12個月無在管注銷”的私募為122家。公開資料顯示，“協會注銷”的私募包含因紀律處分、異常經營及失聯等情形注銷的私募基金管理人。
一位私募研究員表示，去年以來私募業出清節奏明顯加快，尤其是今年以來主動注銷的數量有所增多，意味著越來越多私募開始自我審視風險，實現從“不敢違規”到“不愿違規”的轉變。
記者采訪獲悉，8月1日《私募證券投資基金運作指引》（簡稱《運作指引》）正式實施，諸多私募積極自查整改，通過修改基金合同、優化凈值披露方式等滿足最新監管要求。
行業優勝劣汰將持續提速
在多位業內人士看來，行業監管體系不斷完善的背景下，私募業優勝劣汰將持續提速。
鶴禧投資直言，未來私募業的整體質量和規范性將不斷提升，《運作指引》的實施將倒逼私募管理人注重產品質量和風險管理，而那些無法適應新規的私募機構可能面臨生存壓力，行業的洗牌節奏將加速。整體來看，接下來私募唯有練好扎實的投研“硬實力”，為投資者帶來實實在在的收益，同時規范運作，才能贏得一席之地。
星石投資認為，監管將引導私募行業步入規范化發展之路，在此過程中，管理人將不斷提升合規意識和能力，樹立價值投資、長期投資和理性投資理念。具體來看，對于本就具備渠道優勢和品牌優勢的頭部私募而言，接下來可以進一步提升投研實力和機構化水平，向全球領先的資管巨頭看齊；對于中小私募而言，在行業優勝劣汰加速下，則需通過差異化競爭獲取發展空間。
滬上一位百億級量化私募創始人透露：“今年公司整體員工數量是增長的，招募的人才分布在投研、運營、風控各個環節，后續私募的比拼會愈發激烈，優勝劣汰下管理人必須提升綜合實力。”
